나무증권 CMA 계좌 개설 및 투자방법 총정리

나무증권 CMA 계좌 개설 및 투자방법 총정리 (2025 최신 가이드)

이 글은 2025년 9월 기준 공개 자료와 공식 안내에 근거하여, NH투자증권의 모바일 브랜드 ‘나무(NAMUH)’에서 이용 가능한 CMA의 핵심 사실을 먼저 정리하고, 이어서 초보자도 바로 따라할 수 있는 개설·활용 방법을 질문·답변 형식으로 풀어드립니다.

핵심 한 줄: CMA는 ‘입출금 자유+단기 운용’을 결합한 증권계좌로, RP·발행어음·MMW·MMF 등 단기자산에 자동 투자되어(유형에 따라) 매일 또는 단기 주기로 수익이 반영되는 구조입니다. 단, 예금자보호 대상은 아닙니다.

기간 한정 안내가 수시로 바뀝니다. 남은 기간이 있을 때 바로 확인해 혜택을 놓치지 마세요.

NH투자증권 공식: CMA 안내/유형 보기

1) 먼저 사실부터: CMA의 구조와 나무증권 제공 유형

Q. CMA의 기본 구조는 무엇인가요?

A. 증권사가 제공하는 종합자산관리계좌(CMA)로, 예치된 현금이 RP(환매조건부채권), MMF, 발행어음, MMW 등 단기상품에 자동 투자되는 방식(유형별 상이)입니다. 관련 근거

Q. 나무증권(NH투자증권)의 CMA 유형은?

A. 공식 모바일 안내에 따르면 RP형(약정수익률형), 발행어음형(약정수익률형), MMW형(실적배당형) 등을 제공합니다(제공 라인업은 시기·정책에 따라 변동 가능). 관련 근거

유형	투자대상/방식	수익 구조	예금자보호	유의사항(요지)
RP형	국채·특수채·회사채(주로 A0 이상) RP 자동매수	회사 고시 약정수익률(시장금리 따라 변동 가능)	해당 없음	RP 편입채권 부족 시 예수금 처리 가능(자동매수 미진행)
발행어음형	증권사 발행어음에 편입(약정수익률형)	약정수익률(증권사 정책·시장 여건 반영)	해당 없음	회사 신용도·정책에 따라 금리/한도 등 변동 가능
MMW형	Money Market Wrap(실적배당 운용)	운용 성과에 따른 실적배당	해당 없음	수익·손실이 운용 결과에 연동
MMF형*	머니마켓펀드에 자동 투자	실적배당(펀드 기준)	해당 없음	장부가 평가 원칙이나 상황에 따라 시가 전환 가능 *

*공식 안내: MMF는 장부가 평가가 원칙이나, 장부가-시가 차이가 기준을 넘으면 시가평가로 전환될 수 있음. 또한 각 유형과 제공 여부는 증권사 정책·시장 상황에 따라 달라질 수 있습니다. 근거 참고

2) 개설부터 첫 사용까지: NAMUH 앱 기준 따라 하기

Q. 준비물은 무엇인가요?

A. 일반적으로 본인 명의 스마트폰, 신분증(주민등록증/운전면허증), 본인명의 은행계좌(소액 인증용)가 필요합니다.

단계	핵심 작업	팁
1	NAMUH 앱 설치 → 비대면 계좌개설	앱 알림 허용 시 신상품/점검 공지 등 확인이 편리합니다.
2	신분증 촬영·본인인증(얼굴·계좌 등)	빛 반사 줄이고 테두리 안에 또렷이 촬영하세요.
3	계좌종류에서 CMA 선택	RP/발행어음/MMW 중 한 가지를 고르고 약관 확인·동의합니다.
4	은행계좌 연동·이체한도·카드(선택)	체크카드 연동 시 ATM 출금/결제가 편해집니다.
5	완료 후 소액 입금	자동투자(유형별) 반영 시점·내역을 거래내역에서 확인하세요.

Q. 개설 후 무엇을 먼저 확인해야 하나요?

A. 유형·이자(수익) 반영 로직·수수료·세제를 확인하세요. 특히 약정수익률(고시형)인지 실적배당형인지에 따라 체감이 달라집니다.

기간 안내가 바뀔 수 있습니다. 공식 문서로 최근 변경사항을 확인해 두세요.

금융투자협회: CMA 관련 모범규준 핵심 조항

항목	내용(요지)	확인 위치
이체·출금	증권-은행 간 이체·ATM 출금 등 사용 편의(증권사 정책별 차이)	앱 내 상품설명서/고객센터
수수료	이체/카드/ATM 제휴 등 수수료 정책은 증권사·채널에 따라 상이	앱 공지/수수료표
과세	이자·배당소득으로 과세(유형별 과세 체계 확인 필요)	약관·상품설명서
보호범위	예금자보호 비대상(RP·MMF 등 투자 구조)	금투협 규정/상품설명서

3) 투자 활용법: 초보부터 숙련까지 단계적으로

Q. CMA를 어떻게 실전에서 활용하면 좋을까요?

A. 현금 파킹과 거래 결제자금 관리가 기본입니다. 여기에 자동이체(적립)·분산예치를 곁들이면 단기자금도 계획적으로 굴릴 수 있습니다.

상황	세팅	포인트
비상금/월 고정지출	CMA에 생활비·공과금 자동이체 연결	유동성 유지 + 단기 수익 반영(유형별)
국내 주식/ETF 결제	CMA를 결제계좌로 지정	T+2/3 결제 일정에 맞춰 현금 대기
해외주식·달러 투자	환전/외화CMA·외화예수금 관리	환율·수수료·환전우대 이벤트 확인
적립식 투자	월별 이체일 지정→펀드/ETF 매수	급여일 직후 소액 자동이체로 습관화

사실 체크 요약
• 공식 안내에 따르면 NH투자증권 CMA는 RP·MMW·발행어음형 등으로 구성되며, RP형의 경우 회사가 고시하는 약정수익률이 적용됩니다.
• 금융투자협회 모범규준은 CMA가 예금이 아니며, RP·MMF 등에 자동 투자됨을 설명 자료에 명기할 것을 요구합니다.
근거 보기

4) 자주 나오는 질문 (빠르게 점검)

Q. 금리는 어디서 확인하나요?

A. 앱/홈페이지의 고시 수익률·상품설명서를 확인하세요. 시장금리·정책에 따라 수시 변동됩니다.

Q. 유형은 어떻게 고르면 좋을까요?

A. 안정성 vs. 수익 구조 관점에서 고르세요. 약정수익률형(RP/발행어음)은 수익률 고시를 보면서, 실적배당형(MMW/MMF)은 변동 가능성을 감안해야 합니다.

Q. 예금자보호가 안 된다면 위험한가요?

A. 상품 특성상 손실 가능성은 존재합니다. 다만, RP형은 편입채권의 신용도·유동성, MMF/MMW는 운용 결과·평가 방식 등으로 위험을 관리합니다(상세는 설명서 참고).

Q. 체크카드·ATM 사용이 가능한가요?

A. 증권-은행 제휴에 따라 제공됩니다. NH투자증권의 경우 CMA 연동 체크카드, CD/ATM 이용 등 편의 기능을 공식 안내에서 확인할 수 있습니다.

기간 한정 혜택·정책이 수시로 바뀔 수 있습니다. 지금 확인해 최신 조건을 챙기세요.

나무(NAMUH) 공식: CMA 상품 상세 예시 보기

5) 비교 포인트 정리: 체크리스트

선택 전 확인

• 현재 고시 수익률/운용 정책(유형별)
• 수수료·한도·카드/ATM 이용 조건
• 세제(이자·배당소득 과세) 및 연계 서비스
• 모바일 앱 내 자동이체/알림 설정 가능 여부

운용 중 유의

• RP 자동매수 실패 시 예수금 처리 여부 확인
• 실적배당형(MMW/MMF) 변동성 인지
• 출금 타이밍(주식 결제일·환전 일정) 관리
• 이벤트·정책은 수시 변경되므로 공식 공지 확인

6) 정리하며: 선택 팁과 견해

요점 정리 — 단기 유동성을 놓치지 않으면서도 소득 반영을 원하면 약정수익률형을, 시장 상황에 따른 운용 성과를 추구한다면 실적배당형을 검토하는 흐름이 합리적입니다. 주식·ETF 결제와 연동해 쓸 계획이라면 CMA를 기본 결제계좌로 두고, 자동이체로 적립을 습관화하면 관리가 수월합니다.

개인적 견해(의견) — 단기 현금 관리의 ‘기본 베이스캠프’로 CMA를 두고, 필요 시 일부는 ETF/채권 등으로 확장하는 구조가 실전 활용에 수월하다고 판단합니다. 특히 일정 규모의 생활비·비상자금을 CMA로 파킹하면서 결제자금과 연동하면, 체감 관리 효율이 높았습니다(유형·정책 확인은 항상 최신 공식 자료로 재점검 필요).

출처 및 더 읽을 거리

• NH투자증권 모바일웹 – CMA 안내/유형, RP 고시·MMF 평가 관련 고지 등: https://m.nhqv.com/finance/cma/cma/cmaList
• 나무(NAMUH) 모바일웹 – CMA 상품 상세 예시(설명·유의사항 포함): https://m.mynamuh.com/finance/cma/cma/cmaView?pdCd=MMW004
• 금융투자협회 법규정보시스템 – CMA 업무 관련 모범규준(적합성·설명의무·위험고지 등): https://law.kofia.or.kr/.../seq=285

※ 본 글은 공개된 공식 안내와 업계 규정을 바탕으로 2025년 9월 시점의 정보를 정리한 가이드입니다. 실제 제공 유형·세부 조건·수익률·수수료·제휴 서비스 등은 증권사 및 시장 상황에 따라 변경될 수 있으므로, 가입 전 반드시 앱/홈페이지의 최신 상품설명서·약관을 확인하세요.